Gran Capital
New member
Как и ожидалось, на мировых площадках начал развиваться коррекционный сценарий. Формальным поводом для этого стал выход слабых предварительных данных по ВВП США. Как стало известно, ВВП США снизился на 0,1% в 4-ом квартале, тогда как прогнозировался 1,1% рост. Одной из причин данного падения, вероятно, стал разрушительный ураган, обрушившийся на побережье Америки осенью. Текущая ситуация позволит инвесторам, не зашедшим в рынок в начале растущего тренда, купить рекомендуемые нами акции по заниженным ценам. В данный момент значимым драйвером роста является та колоссальная масса денег, которая продолжает поступать на фондовые площадки, это именно то “топливо”, которое позволит индексам достигать все новых высот. Уже сейчас мы видим, что американские индикаторы достигли многолетних максимумов и это еще не предел. Мы сохраняем позитивный прогноз по американскому рынку. Мы также рекомендуем инвестировать в отдельные бумаги российских эмитентов, которые находятся на привлекательных ценовых уровнях. Хорошим драйвером должна стать объявленная президентом скупка бумаг за счет средств пенсионного фонда и фонда национального благосостояния. Дополнительную поддержку российским площадкам окажет рост экономики Китая, являющегося ключевым потребителем природных ресурсов. Все текущие рекомендации даны в соответствующих разделах аналитического отчета. Для защиты части прибыли по открытым с конца октября позициям, мы рекомендуем использовать стоп-лоссы, уровни которых по каждой из рекомендуемых нами бумаг можно найти в рассылаемых материалах.В среду, 30 января, основные американские индексы закрылись в “красной зоне”. Данные по американской экономике вышли хуже ожиданий - прогноз по ВВП за 4-й квартал продемонстрировал снижение на 0,1%. Однако комментарии главы ФРС Бена Бернанке несколько успокоили рынки, он сообщил, что ухудшение экономической ситуации связано с природным катаклизмом и подобными временными факторами, не носящими структурный характер. При этом глава ФРС подтвердил свою приверженность к программе количественного смягчения и готовность выкупать ипотечные и казначейские долговые бумаги на сумму $85 млрд. ежемесячно. Позитивным моментом стал рост показателя занятости на 192 тыс., что превзошло средние ожидания экспертов.Бумаги, входящие в состав индекса Dow Jones, продемонстрировали понижательную динамику. В наибольшем минусе закрылись акции General Electric -1,20%, Exxon Mobil -1,19%, 3M -0,99%, Bank of America -0,96%. Лучше индекса торговались акции Boeing прибавившие 1,28%. Акции крупнейшего интернет-ритейлера Amazon взлетели на 4,77%, после публикации сильной квартальной отчетности. Акции газовой компании Chesapeake Energy подскочили на 6% на новостях о том, что CEO компании покинет свой пост после череды скандалов в прошлом году. Котировки производителя смартфонов BlackBerry Research in Motion обвалились на 12%.По итогам торговой сессии: Dow Jones -0.32%, S&P 500 -0.39%, Nasdaq -0.36%.Рекомендации:покупать акции: UNH, TSO, ERF, LGND,IBM, CBT, CBI, WFC, GCI.
Европейские фондовые индексы по итогам торгов снизились, отступив от достигнутых максимумов. Основной объем продаж пришелся на вторую половину дня, когда были опубликована статистика по занятости ADP и предварительные данные по ВВП США за 4-й квартал 2012 года. Число занятых в несельскохозяйственном секторе в январе выросло на 192 тыс., значение декабря было пересмотрено с 215 тыс. до 185 тыс. Предварительные данные по ВВП США огорчили инвесторов, так показатель снизился на 0,1 (к/к) при ожидавшемся росте.Стоимость Saipem упала на 34% после того как компания сократила свои прогнозы по доходам на 2012 и 2013 год до уровня 1,5 млрд. и 750 млн. соответственно. Акции Swedbank AB выросли до максимальных значений за последние 32 месяца после того, как кредитор повысил коэффициент выплаты дивидендов до 75% от прибыли, после того, как чистая прибыль по итогам четвертого квартала поднялась более чем в четыре раза. Стоимость Nordea Bank AB поднялась на 3,2% после сообщения о том, что квартальная прибыль в прошлом квартале выросла на 7% до 840 млн., в то время как по оценкам экспертов она должна была составить 765 млн. Стоимость Roche Holding AG снизились на 1,4% после того, как компания сообщила, что прибыль на акцию за прошлый год составила 13,62 франков, по сравнению со средним прогнозом аналитиков на уровне 13,67 франков. Акции Imperial Tobacco Group Plc упали на 4,3%, стало известно, что ожидается снижение прибыли компании в первой половине этого года. Стоимость Luxottica Group SpA выросла на 2,3%, компания сообщила, что продажи в 2012 году выросли на 14% до 7090 миллионов евро.По итогам дня: немецкий DAX -0.47%, британский FTSE 100 -0.25%, французский CAC 40 -0.54%.
В среду торговая сессия на российских рынках прошла в условиях давления негативных данных из Европы и США. Предварительные данные по ВВП Испании оказались ниже ожиданий и составили -1,8%. Однако самый большой негатив пришел из-за океана, там также вышли неутешительные данные по ВВП. Лучше рынка выглядели акции “Сургутнефтегаза”, в котором реализуются идеи с казначейскими акциями, а также выходом из венесуэльского проекта. В лидерах падения по итогам торговой сессии среды оказались акции “Аптечной сети 36.6” потерявшие 4,72%, после роста на 9,3% днем ранее. Инвесторы предпочли зафиксировать прибыль после всплеска покупок бумаг компании на информации о возможном поглощении аптечной сети «А5». Продолжили свое движение вверх акции «Полюс Золото», выросшие на 1,95%. Продажа группой Onexim Holdings Михаила Прохорова своей доли в компании связывается с возможностью в дальнейшем увидеть объединение Polyus Gold и Polymetal, что выведет объединенный бизнес в ТОП-5 по объему производства золота в мире. На фоне неплохих производственных показателей конкурентов и снижения многими аналитиками прогнозов по финансовым показателям компании за 2012 год акции «Северстали» продемонстрировали падение на 1,3%. По итогам торгов индекс ММВБ -0.41%; РТС -0.35%. Рекомендации:держать акции: ВТБ.покупать акции: Магнит, Лукойл,МТС, НОВАТЭК, Ростелеком. В среду, 30 января, ключевые фондовые рынки Азии продемонстрировали положительную динамику, Оптимизм на рынке был связан с хорошими корпоративными отчетностями, а также ожидания того, что ФРС США по итогам двухдневного заседания предоставит новую информацию в отношении покупки активов. Из вышедшей макроэкономической статистики можно выделить рост розничных продаж Японии на 0,4% в декабре, тогда как ожидалось повышение на 0,3%. Между тем, темпы роста промышленного производства в Южной Корее составили в декабре 1,0% м/м, хотя ожидалось падение показателя на 1,0% после повышения на 2,3% в ноябре.Лидерами роста в составе MSCI Asia Pacific стали акции Yahoo Japan и Koito Manufacturing, подорожавшие на 17% и 10% соответственно. Yahoo Japan повысила прогнозы по прибыли на текущий финансовый год с окончанием в марте, а также заявила о намерении провести обратный выкуп 1,4% своих акций. Что касается Koito Manufacturing, то рост ее бумаг был также обусловлен повышением прогнозов по годовой прибыли. В числе прочих фаворитов торгов оказался японский оператор сотовой связи Softbank, добавивший в свой актив 3,6% на фоне появившихся сообщений о том, что его операционная прибыль может достичь рекордного уровня. Тем временем, котировки компании Central Japan Railway ушли в плюс на 6,6% после того, как она заявила, что прибыль за девять месяцев возросла на 49% г/г. Хуже рынка смотрелись бумаги южнокорейской электроэнергетической фирмы Korea Electric Power, отступившие в ходе сессии на 5% в связи с заявлениями о том, что она не намерена вводить дальнейшее повышение тарифов.По итогам сессии: китайский CSI 300 +0.48%; японский Nikkei +2.28%.
Европейские фондовые индексы по итогам торгов снизились, отступив от достигнутых максимумов. Основной объем продаж пришелся на вторую половину дня, когда были опубликована статистика по занятости ADP и предварительные данные по ВВП США за 4-й квартал 2012 года. Число занятых в несельскохозяйственном секторе в январе выросло на 192 тыс., значение декабря было пересмотрено с 215 тыс. до 185 тыс. Предварительные данные по ВВП США огорчили инвесторов, так показатель снизился на 0,1 (к/к) при ожидавшемся росте.Стоимость Saipem упала на 34% после того как компания сократила свои прогнозы по доходам на 2012 и 2013 год до уровня 1,5 млрд. и 750 млн. соответственно. Акции Swedbank AB выросли до максимальных значений за последние 32 месяца после того, как кредитор повысил коэффициент выплаты дивидендов до 75% от прибыли, после того, как чистая прибыль по итогам четвертого квартала поднялась более чем в четыре раза. Стоимость Nordea Bank AB поднялась на 3,2% после сообщения о том, что квартальная прибыль в прошлом квартале выросла на 7% до 840 млн., в то время как по оценкам экспертов она должна была составить 765 млн. Стоимость Roche Holding AG снизились на 1,4% после того, как компания сообщила, что прибыль на акцию за прошлый год составила 13,62 франков, по сравнению со средним прогнозом аналитиков на уровне 13,67 франков. Акции Imperial Tobacco Group Plc упали на 4,3%, стало известно, что ожидается снижение прибыли компании в первой половине этого года. Стоимость Luxottica Group SpA выросла на 2,3%, компания сообщила, что продажи в 2012 году выросли на 14% до 7090 миллионов евро.По итогам дня: немецкий DAX -0.47%, британский FTSE 100 -0.25%, французский CAC 40 -0.54%.
В среду торговая сессия на российских рынках прошла в условиях давления негативных данных из Европы и США. Предварительные данные по ВВП Испании оказались ниже ожиданий и составили -1,8%. Однако самый большой негатив пришел из-за океана, там также вышли неутешительные данные по ВВП. Лучше рынка выглядели акции “Сургутнефтегаза”, в котором реализуются идеи с казначейскими акциями, а также выходом из венесуэльского проекта. В лидерах падения по итогам торговой сессии среды оказались акции “Аптечной сети 36.6” потерявшие 4,72%, после роста на 9,3% днем ранее. Инвесторы предпочли зафиксировать прибыль после всплеска покупок бумаг компании на информации о возможном поглощении аптечной сети «А5». Продолжили свое движение вверх акции «Полюс Золото», выросшие на 1,95%. Продажа группой Onexim Holdings Михаила Прохорова своей доли в компании связывается с возможностью в дальнейшем увидеть объединение Polyus Gold и Polymetal, что выведет объединенный бизнес в ТОП-5 по объему производства золота в мире. На фоне неплохих производственных показателей конкурентов и снижения многими аналитиками прогнозов по финансовым показателям компании за 2012 год акции «Северстали» продемонстрировали падение на 1,3%. По итогам торгов индекс ММВБ -0.41%; РТС -0.35%. Рекомендации:держать акции: ВТБ.покупать акции: Магнит, Лукойл,МТС, НОВАТЭК, Ростелеком. В среду, 30 января, ключевые фондовые рынки Азии продемонстрировали положительную динамику, Оптимизм на рынке был связан с хорошими корпоративными отчетностями, а также ожидания того, что ФРС США по итогам двухдневного заседания предоставит новую информацию в отношении покупки активов. Из вышедшей макроэкономической статистики можно выделить рост розничных продаж Японии на 0,4% в декабре, тогда как ожидалось повышение на 0,3%. Между тем, темпы роста промышленного производства в Южной Корее составили в декабре 1,0% м/м, хотя ожидалось падение показателя на 1,0% после повышения на 2,3% в ноябре.Лидерами роста в составе MSCI Asia Pacific стали акции Yahoo Japan и Koito Manufacturing, подорожавшие на 17% и 10% соответственно. Yahoo Japan повысила прогнозы по прибыли на текущий финансовый год с окончанием в марте, а также заявила о намерении провести обратный выкуп 1,4% своих акций. Что касается Koito Manufacturing, то рост ее бумаг был также обусловлен повышением прогнозов по годовой прибыли. В числе прочих фаворитов торгов оказался японский оператор сотовой связи Softbank, добавивший в свой актив 3,6% на фоне появившихся сообщений о том, что его операционная прибыль может достичь рекордного уровня. Тем временем, котировки компании Central Japan Railway ушли в плюс на 6,6% после того, как она заявила, что прибыль за девять месяцев возросла на 49% г/г. Хуже рынка смотрелись бумаги южнокорейской электроэнергетической фирмы Korea Electric Power, отступившие в ходе сессии на 5% в связи с заявлениями о том, что она не намерена вводить дальнейшее повышение тарифов.По итогам сессии: китайский CSI 300 +0.48%; японский Nikkei +2.28%.